先进封装一定会成为AI基建产业里最核心、最刚需、最紧缺的环节。HBM堆叠、2.5
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预见何问书的文章
投资最顶级的能力：知道大势，知道大周期，知道轻重。现在就是AI基建的大时代。算、
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2016、2017年的卡布托还有很多是泡沫。但这一轮AI基建，未来是有业绩支撑，
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谁在这一轮AI基建中落后，谁就在未来竞争中失去优势。你不喜欢中国，非要在海外选一
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昨晚美股AI基建大涨，像储存的美光暴涨19个点，直接跻身万亿俱乐部。而我们这边其
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独立行情已启，主线保持态势，支线择优切换 A股正走自己独立行情，不再跟随美股。全
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我知道大家很兴奋，今年以来光模块到封装，不停涨涨涨，财富在上升。但我要说：投资暴
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玻璃基板是未来的大方向，高端封装必须用它。但问题是，现在玻璃基板是没有产货的，但
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我们的战术阵型非常清晰：一条主线是AI高端封装。三条支线是光模块上游、玻璃基板、
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很多同学投资都经历过黑暗迷茫期。我愿做黑暗里最亮的那颗星，带大家朝着正确的方向走
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如果长期亏损还盲目坚持，那就是底层逻辑没转过来。结果错了，过程一定存在错误。找到
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摩尔定律拼的是光刻机，是欧美人的游戏，拼的是2纳米、1纳米的物理极限。华为发布的
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前四轮牛市是中国走向世界的铺垫。AI基建，是世界拥抱中国人民币资产的开始。这是一
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第五轮：AI基建牛市，以算力、存力、传力、封装力为主。AI基建是人类数字文明底层
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第四轮：新能源，以宁德时代、比亚迪为首。中国在新能源领域独领风骚，产能全球第一、
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woc，一直挺下去！我喜欢，我在思想会里面也讲过，这是主线不要轻易的放弃，目前这
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我们的主线AI高端封装“一拖四”继续连板，继续爆爆爆！比韬定律发布还早的预见，这
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第三轮：互联网牛市，以腾讯、阿里为首。互联网模式创新和运营能力极强，天花板很高，
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第二轮：白酒牛市，以茅台为首。是中国高端消费与人情社交的产物，是千年文化的沉淀，
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第一轮：房地产牛市，以万科为首。是纯内需闭环，依托中国城镇化红利，从05年到15
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