周一。我想将本周定义为——“无法被定义的一周”。
一、从美国“袭击”伊朗核设施之后，各种消息甚嚣尘上，我认为从以色列方面的消息看应该更真实，华尔街日报的报道就引述了以色列官方人员的观点：
以色列军方初步分析认为，美国周日的空袭对福尔多高度设防的核设施造成严重破坏，但尚未完全摧毁。官员们还表示，伊朗似乎已从该地点转移了包括铀在内的设备。
以色列媒体第13频道（Channel 13）报道称：
“即使我们与美国联手再持续轰炸一年，也无法摧毁伊朗的核计划。”
昨晚，万斯的讲话称，特朗普袭击伊朗的目的是“促使伊朗尽快回到谈判桌上”。
★所以，我们比较容易推导出特朗普目前要做的事情：
✔首先是确保伊朗不会报复；
✔其次是伊朗重回谈判，并且确保其完全放弃核计划。
★这两项目标特朗普能达成吗？
✔据最新的消息，第一个麻烦已经来了，伊朗议会自1972年以来首次正式批准关闭霍尔木兹海峡。写这篇文章的同时，伊朗又威胁连红海也要完全关闭。
当然伊朗议会说了不算，伊朗最高安全委员会也说了不算，这件事情最终会由哈梅内伊做出决策，那么，伊朗最终是否会关闭霍尔木兹海峡呢？
假设伊朗真的关闭了霍尔木兹海峡，损失的确会非常大：
按估算显示，大约每日650万至750万桶的原油产量可以通过管道改道输送。但仍将导致约65%的产量损失，相当于全球原油供应的约13%。根据大摩之前的预测，油价可能飙升至每桶120至130美元。
我有点奇怪的是，之前美联储有一项研究，油价每上涨10美元，通胀可能上升20个基点（bps）。
目前油价较4月低点已上涨约20美元，这会使CPI通胀额外上升约40个基点。也就是说，如果油价真的涨到120-130美元，美国的CPI将会暴涨至5%左右，上一次CPI5%还是在2023年5月，美联储当时可是在加息。
所以，特朗普一边跳着脚的骂鲍威尔愚蠢，一边又是开打关税战，又是袭击伊朗，这都是直接推高通胀的做法，就如同新债王冈比克在采访中所说，他很奇怪鲍威尔为什么现在不加息。
所以，第一个任务似乎难以完成，而且离谱的是：
美国呼吁Z国阻止伊朗关闭霍尔木兹海峡，但是这还不是最离谱的，根据最新消息，特朗普又在他的“Truth Social”上大放厥词：
“使用‘政权更迭’这个词在政治上并不正确，但如果现任伊朗政权无法‘让伊朗再次伟大’，那为什么不应该有政权更替？MIGA（让伊朗再次伟大）！”
这让哈梅内伊怎么办？
✔那第二个任务呢？
根据伊朗媒体最新报道：
伊朗原子能机构表示，其核设施正在迅速重建，核活动将以更强大的力度继续推进。
同样离谱的是，梅德韦杰夫今天早上表示，已有多个国家准备向伊朗提供核弹头。
他还声称，由于美国的袭击，伊朗未来的核武器生产将会继续进行。
伊朗代表团正在俄罗斯，梅德韦杰夫的话不会是空穴来风。
特朗普正在使中东局势加速恶化而不是趋于缓和。
★我怎么看？
首先从历史统计数据分析，伊朗从2000年以来，曾经10次威胁关闭霍尔木兹海峡，但一次也没有实施过。
目前有三种可能的情况：
✔情景A：不直接对美国进行报复，不关闭霍尔木兹海峡，而是加大对以色列的报复性攻击力度。——40%
✔情景B：报复美国，袭击海湾国家的美国基地和美国控制的油田，但不关闭（或短暂，有针对性的关闭）霍尔木兹海峡。——40%
✔情景C：不仅打击美国在中东的军事基地和油田，同时完全关闭霍尔木兹海峡，并且加大对以色列的攻击。——30%
我认为概率比较大的是情景A和B。
二、在地缘政治冲突混乱不堪的时刻，如何来评估对各类资产的影响？
在周末，24小时交易的比特币最大跌幅将近5%，从105000区间直接跌至98000区间，现在回到100000区间，跌幅大概是2.5%。
而黄金和原油的电子盘交易+CFD（价差交易）显示，黄金上涨1.3%，原油上涨8.6%。
而根据基于CFD差价合约平台（IG） 提供的“周末模拟指数交易”，美股科技股下跌1.4%左右。
注意，以上数据仅供参考。
✔对美股做一个小提示：目前三大期指是低开跳空下行，但是，做市商手里握有大量正伽马头寸，这种情况做空就要小心，因为很可能做市商会被动买入标的资产对冲delta。所以，会形成买盘支撑。
建议开盘后先观察个5分钟。
★黄金白银。
我的判断是：黄金以突破3450为基础，如果快速果断的突破这个位置，则有较大概率测试3500或者3550。但我认为有点困难，伦敦早盘开盘的情况并不理想。后续要看中东冲突到底是情景X。
白银还是老任务，36.5是一个重要阻力位，先突破之后才有上行的可能性。
不能被定义，就代表多方势力的干扰会很强，黑天鹅蓄势待飞，我们需要的可能不仅是理智，而是更多的好运。
