私募大佬但斌也扛不住了！开始减仓AI硬件，大幅向AI应用方向调仓，且硬件减掉部分不再买回，我觉得但总应该不是全盘看空AI硬件，因为其主线还是在硬件方向，但是结构上开始出现了一些腾挪，即硬件方向开始局部收缩，向应用方向去加码，这也是值得我深思和警惕的一个信号，即过去一直非常看好硬件方向的私募大佬都开始选择向应用端去加码时，且强调不再买回减掉的筹码，这说明不是暂时调仓，可能是对硬件短期估值的一种战术回避，也有可能是产业周期出现切换的苗头，因为像这种私募大佬都有非常专业的投顾团队，对产业趋势的把控和感知，比普通人看的更远，也更深。