明日六大核心主线 + 重点个股梳理（仅供参考）

一、创新药板块板块商业化持续放量，出海合作频繁，叠加mRNA题材催化，AI资金高低切换持续流入，单日主力净流入超208亿。重点个股：恒瑞医药、百济神州、药明康德、康龙化成、凯莱英、荣昌生物

二、AI算力硬件板块云厂商资本开支高景气，光模块订单锁定至2027–2028年，国产算力芯片业绩集中兑现，板块进入实打实的业绩验证周期。重点个股：中际旭创、新易盛、中科曙光、浪潮信息、天孚通信、工业富联

三、MLCC被动元件板块AI服务器单机用量大幅提升，日韩大厂持续涨价，高端产能扩产周期长，供需紧缺格局至少延续至2027年后。重点个股：风华高科、三环集团、洁美科技、双星新材、康达新材、昀冢科技

四、PCB板块AI服务器大幅抬升PCB价值量，上游覆铜板持续涨价，高端产能满载、订单饱满，多数订单锁定至2027年。重点个股：沪电股份、胜宏科技、生益科技、鹏鼎控股、深南电路、景旺电子

五、智能网联新能源车政策端“十五五”规划明确自动驾驶规模化落地，行业产能优化、车企兼并重组提速，智能化业绩进入密集兑现期。重点个股：宁德时代、比亚迪、拓普集团、三花智控、汇川技术、德赛西威

六、绿电/电力板块算电协同纳入顶层规划，AI智算中心用电激增，叠加高温用电高峰、新型电力系统加速建设，板块景气度持续抬升。重点个股：长江电力、国电南瑞、阳光电源、特变电工、华能水电、思源电气