一、煤炭、航运突然暴力拉升：核心逻辑就是涨价上午全场最强的就是周期涨价线。煤炭板块单边走强，日内大涨超3个点，郑州煤电、云煤能源、大有能源集体封板。这波上涨不是纯炒作，逻辑非常扎实：港口动力煤价格创出2024年以来新高，叠加7月原煤产量同比大幅下滑、国内安监力度收紧，煤炭供给持续收缩。货少、价涨，资金自然扎堆抱团。航运板块同步爆发，南京港、招商轮船、海通发展涨停，趋势完全走出来了。BDI指数近期大涨，原油运价、集装箱运价同步上行，叠加地缘局势扰动全球原油贸易，油运需求大幅提升，直接带动板块走强。煤炭、航运都是涨价预期行情，不是基本面短期大变天。这种题材爆发力强，但缺点也很明显：来得快、分化快、持续性看商品脸色。除此之外，培育钻石今天也逆势走强，板块涨超2个点，国机精工涨停。主要炒金刚石铜用于AI芯片散热的新逻辑，属于蹭AI算力风口的新概念，盘子小、弹性大，短期资金关注度很高。