【锂储更新：6月国内储能中标高增，锂电材料新一轮涨价窗口开启（东吴证券）】事件：锂储6-7月数据表现良好，6月国内储能中标量同比+124%，单月招标来到90GWh量级；锂电排产方面，鑫椤资讯更新7月排产，头部电池厂7月环增从4%略上修至5%；同时锂电产业链新一轮涨价预期酝酿，边际预期有所改善。

1）VC价格已从12-13万元上涨至15-17万元。

2）隔膜、铜箔、铝箔属于紧平衡环节，隔膜对非头部、非海外客户的二轮谈价预计将全面落地，并有望开启三轮谈价；头部客户议价也在积极推进中。铜箔的电子箔、锂电小客户涨价持续推进，今日建滔HTE铜箔涨价5-8k。铝箔二三线客户有望在Q3跟进500-1000的加工费上涨。

3）负极、铁锂具备成本传导和联动预期，也在积极推进中。

3、标的方面，1）继续看好大储需求超预期，推荐阳光、海博、阿特斯、正泰电源，同时强调电池是中期格局、盈利最确定的环节，扩产政策趋严将进一步托底，继续推荐宁德时代、鹏辉能源、亿纬锂能、中创环保等。

2）锂电材料提份额的阿尔法公司继续推荐，包括富临精工、璞泰来。

3）供需紧平衡延续性强的隔膜、铜箔、负极等环节，包括恩捷股份、星源材质、佛塑科技、德福科技、海亮股份、嘉元科技、尚太科技、中科电气等。

4）新技术方面加速产业化落地的钠电，包括鼎胜新材、万顺新材、维科/普利特、中伟新材、容百科技等。

来源：东吴证券