7月7日盘前重点关注板块及个股一、宏观背景速览隔夜美股全线收涨，道指再创历史新高，纳指上涨1.12%。科技情绪明显修复，费城半导体指数大涨超4%，特斯拉、AMD等核心科技标的涨幅超6%，对A股科技板块形成正面情绪支撑。国内流动性迎来边际宽松，央行开展万亿级逆回购操作，单日净投放2000亿元，结束连续三个月缩量，为市场整体提供流动性托底。反观A股昨日盘面，高位科技板块出现明显回撤，超三千五百只个股收跌，市场分歧放大、筹码兑现明显，正式进入高低切换窗口。整体节奏：外盘偏暖、流动性友好，但高位股压力仍在。今日不适合开盘追高，重点观察分歧后的承接强弱。二、重点板块及逻辑（短线关注度排序）❶ 液冷 / AIDC散热（核心主线、分歧看承接）AI数据中心热密度持续提升，液冷由可选配置转为行业刚需。英伟达新一代算力架构强化液冷适配方向，国内头部企业陆续获得海外大厂认证，下半年订单集中交付，产业确定性极强。昨日板块内部出现分歧震荡，今日重点观察高开能否放量企稳，承接强势则行情延续。参考方向（仅逻辑整理）英维克：AI机柜液冷、温控系统适配性强，中长期逻辑扎实。申菱环境：板块弹性标的，分歧阶段易获资金试探承接。高澜股份：CDU水冷设备赛道纯正，中报业绩为核心验证点。银轮股份：热管理技术延伸冷板式液冷，跨界转型逻辑通顺。中石科技、华丰科技：短线弹性充足，昨日涨幅偏大，今日谨慎追高，规避高开低走风险。❷ 存储 / 国产算力硬件（中报业绩主线）全球存储涨价周期延续，叠加AI算力硬件持续需求，板块多家企业披露大幅预增预告，业绩得到实质性验证。隔夜美股存储巨头大幅反弹，进一步提振A股修复情绪，属于当前稳健的业绩主线。参考方向（仅逻辑整理）江波龙：企业级SSD核心标的，业绩增速亮眼，资金聚焦度高。兆易创新：存储龙头，车规产品持续放量，业绩稳定性强。澜起科技：国产服务器芯片，行业景气持续修复。香农芯创：企业级SSD业务弹性突出，成长空间充足。❸ 电力设备 / 高压直流供电（低位补涨）英伟达800VDC高压直流供电方案持续落地，带动数据中心UPS、配电、母线设备新增需求，与液冷散热形成配套产业链。该方向前期整体滞涨，在高位科技资金分流背景下，低位补涨预期充足。参考方向（仅逻辑整理）麦格米特、中恒电气、科华数据：数据中心供配电核心受益标的。科士达：数据中心电源配套龙头。阳光电源：具备新品催化预期，可跟踪消息落地节奏。❹ 创新药（逆势承接、结构性活跃）昨日创新药板块主力资金逆势净流入超30亿，承接电子、通信流出资金。政策面持续友好，CGT药品快速审评通道落地、专利期创新药豁免集采，叠加行业出海数据高增，中期景气度向上。板块短期已有累积涨幅，以低吸为主，规避高位追高。参考方向（仅逻辑整理）甘李药业：昨日强势涨停，海外产品获批，出海逻辑清晰。首药控股：小分子创新药弹性标的；提示：尚未盈利、估值偏高，风险较大。诚达药业：CDMO+原料药双轮驱动，贴合全球创新产业链景气。苑东生物、诺思格：科创板弹性品种，昨日逆势抗跌，承接力较强。❺ 高股息防御赛道（震荡避险）市场成交整体偏谨慎，高位题材兑现压力持续。流动性宽松不改结构性切换行情，资金持续流入银行、煤炭等高股息、低估值、稳现金流板块，适合震荡市做避险配置。参考方向（仅逻辑整理）中国神华、陕西煤业：高分红、低波动，防御属性突出。招商银行：银行板块资金流入靠前，走势稳健。三、晚间中报预增核心标的（公告整理）以下为7月6日晚间预增品种，数据均来自上市公司公开公告，部分包含公允价值变动、并表等非经常性收益，需自行甄别主业真实增速：视源股份：上半年业绩大幅预增，主营订单增长叠加部分投资收益。联泓新科：新材料产能持续释放，内生性增长逻辑稳定。宝地矿业：受益金价上行，金矿业务增量带动业绩高增。航锦科技：算力业务盈利改善明显，处于业务结构转型阶段。东岳硅材、杭电股份等业绩增幅显著，行业景气回暖，可适度跟踪。四、盘中核心观察信号1. 液冷核心标的高开放量企稳，代表板块承接有力。2. 存储、算力低位放量修复，为市场高低切换核心信号。3. 高压直流电力设备集体走强，低位新主线开始扩散。4. 高股息持续净流入，说明市场风险偏好偏弱，整体不宜激进。郑重声明：本文仅为公开资讯、行业逻辑与公告汇总，无个股推荐、仅供学习参考，不构成任何投资建议。热点板块短期波动较大、分化加剧，追高风险显著；业绩预告存在非经常性损益干扰，不代表持续主业增长。市场风格切换较快，请理性看待行情、严控仓位、谨慎交易。