券商龙头中信证券刚刚给出的最新风向标。大行明确指出：过去那种只有AI涨、其他都在跌的极端分化，近期正在发生关键改变。两个大变化，正催化低位绩优板块的修复。这里面有两个非常具体的行业干货： 第一，海外加息的鹰派叙事正在修正。市场不再盲目预期美联储会激进加息，紧缩和强美元的负面情绪一缓解，非AI板块的压力立马小了。 第二，A股资金流出压力大幅缓解。大行预计接下来宽基ETF的流出压力将显著减轻，这是流动性上最重要的一笔账。简而言之，只要你手里的低位板块有实打实的业绩支撑，下半年就不用太慌，资金正在重新审视它们的价值。7月理财，别盲目跟风去追高位科技，多瞅瞅低位绩优才是硬道理。