核心八字：硅基通胀，碳基通缩。一、主线划分1.硅基（重仓吃肉）AI算力、光模块、存储芯片、CPO、半导体、服务器整条科技产业链，订单激增、产品涨价，资金持续抱团，行情持续上行。2.碳基（尽量回避）白酒、地产、银行、基建、普通周期、低端消费，需求疲软、产能过剩，行情长期低迷。二、时间节奏6-7月大盘震荡轮动，不要重仓。8月中旬到9月中旬科技股迎来主升浪，市场风险偏好回升。三、操作策略现阶段逢低布局硅基紧缺涨价细分赛道，不追高，远离碳基传统弱势板块。