当下的算力、存储、PCB、光模块、光纤、MLCC全套硬件......本质上的就是20年前城市化大基建的钢筋、水泥、涂料、防水材料！二十年前的地产基建，只是中国一国的时代红利；今天的AI基建，是全球百年级的底层硬件重构。体量、空间、级别，百倍于地产行情！AI真正起势不过两三年，超级牛市才刚刚萌芽。但无数人已经天天喊泡沫、喊见顶、喊崩盘。何其相似？就像2005年看空8000元/平的北京房价，人人喊贵、人人看泡沫。结果踏空整整十年，一路暴涨突破6万！

如今马斯克旗下Sp­a­c­eX刚刚收购光通信企业的申请，老马要开始抢攻AI算力+高速光互联的底层基建了。而现在全球各大云厂商狂砸几千亿抢着扩产、采购高速光模块，央视财经都曝光了，武汉等地的光模块生产线24小时连轴转！今年800G以上高端光模块出口，直接暴涨超100倍，行情有多火爆一目了然。所有史诗级大牛市的起点，永远充斥着看空和质疑。所谓的泡沫，不过是普通人看不懂的时代洋流。AI硬件大基建，远远、远远没有到头。