2026.6.1 午评：指数震荡回暖，高低切换明确，电力/MLCC领涨核心结论：六月首日开门红，三大指数震荡上行，沪弱创强特征明显；市场高低切换，高位AI硬件调整，低位电力、MLCC、玻璃基板强势，小票活跃度回升 。📊 大盘数据（午盘）- 沪指：4082点，+0.43%，围绕4050-4090点震荡 - 深成指：+0.44%，创业板指：+0.45%，科创50：+0.3% - 成交：两市约7800亿，较上周五缩量，北向净流入28亿- 涨跌比：上涨3100+家，涨停62家，连板8家，情绪回暖 🔥 强势板块（领涨）1. 电力/绿电：夏季用电高峰+算力耗电激增，资金抱团防御进攻，红相股份、阳光电源等领涨 。2. MLCC（电容）：产业高景气，火炬电子涨停，国瓷材料、三环集团跟涨 。3. 玻璃基板：先进封装核心，红星发展5天3板，沃格光电、京东方A走强 。4. AI应用/软件：算力硬件调整，应用端补涨，操作系统、数据要素活跃 。📉 弱势板块（回调）- 高位AI硬件：CPO、光模块、服务器、PCB获利兑现，中际旭创、工业富联等调整 。- 白酒/消费：高位分化，部分资金兑现，短期走弱 。💡 核心逻辑与策略- 风格切换：资金从高位硬科技流向低位成长+价值，电力、MLCC成新主线 。- 操作建议：✅ 低吸电力、绿电、MLCC龙头，持仓待涨✅ 玻璃基板、AI应用短线套利❌ 高位算力硬件冲高减仓，回避补跌风险❌ 不追高，控制仓位5-6成✅ 午后展望指数延续震荡偏强，关注4100点突破；小票活跃，低位补涨持续，电力与MLCC仍是核心主线，高位科技修复需量能配合 。