市场主线绝对是有色金属+周期资源，紫金矿业、中国铝业走强绑定工业金属涨价预期、库存低位催化，小金属标的集体异动，题材炒作远强于基本面地产，板块资金大幅净流入验证周期切换逻辑。消费电子板块极端分化，长电科技遭大额资金出逃兑现，歌尔股份逆势获主力净流入9.16亿，是板块内核心资金加仓标的，绑定AI终端、VR硬件量产落地逻辑。资金呈现高低切换，从高位AI算力、传媒、高位设备股，全面流向低位顺周期、高股息公用事业与白酒消费赛道，低位业绩回暖周期股成为资金最优抱团方向。当日主力资金偏好净流入板块1.有色金属：紫金矿业、中国铝业、洛阳钼业、铜陵有色、云南铜业、锡业股份。2.公用事业：华电能源、华银电力、粤电力A、国电电力、大唐发电、皖能电力。3.食品饮料：贵州茅台、五粮液、水井坊、泸州老窖、青岛啤酒、伊利股份。4.非银金融：东方财富、中信证券、华泰证券、国泰君安、中国平安、招商证券。5.CPO光通信：天孚通信、中际旭创、光迅科技、新易盛、亨通光电、长飞光纤。6.卫星导航：中国长城、北斗星通、华测导航、海格通信、振芯科技、合众思壮。当日主力资金持续净流出板块1.半导体封测：长电科技、华天科技、通富微电、晶方科技、士兰微、扬杰科技。2.算力芯片：寒武纪、海光信息、中科曙光、浪潮信息、景嘉微、龙芯中科。3.电力设备光伏：宁德时代、阳光电源、隆基绿能、锦浪科技、固德威、晶科能源。4.通用机械设备：三花智控、机器人、埃斯顿、汇川技术、绿的谐波、拓普集团。5.计算机软件：用友网络、金山办公、科大讯飞、同花顺、宝信软件、中科软。6.PCB电子：胜宏科技、沪电股份、深南电路、鹏鼎控股、东山精密、生益科技。