重磅行情突变！受美伊谈判突破性进展提振，国际油价迎来大幅跳水

WTI原油期货价格失守91美元关口，单日跌幅超6%，创下近期最大单日回撤，布伦特原油同步大跌超5%。

特朗普表态美伊协议已基本落地，仅余细节待敲定，协议明确霍尔木兹海峡由伊朗实际掌控，这条全球核心航运通道有望逐步恢复通航。

市场预估航运全面恢复需50至60天，中东油气、港口等基础设施将按受损程度分步修复，此次大跌直接抹平原油前期地缘风险溢价，避险资金大幅撤离油市。

油价下行重塑全球金融格局，美联储加息预期持续降温，市场预测其6月议息会议维持利率不变的概率达96.3%。

油价走低带动美国通胀预期回落，大幅削弱加息逻辑，美元走强动力减弱，黄金的抗通胀与避险属性双重凸显，迎来配置良机，美股则面临短期回调压力。

资本持续加码AI基础设施领域，全球AI用户仅20至30亿，行业增长空间广阔，但受行业周期影响，难以持续单边上涨。

国内方面，港股券商限制购买美股等政策落地，旨在防范资本外流。当前中美10年期国债利差超280个BP，逼近历史高位，叠加国内人民币存款利率偏低、投资回报率不高，资金存在外流套利动机。

目前国内经济核心矛盾为居民消费能力不足，CPI复苏缓慢、PPI受输入型通胀拖累，消费修复是经济回暖关键，预计年底至明年年初经济有望显著改善。

产业端，国产替代、新能源潜力突出，国资注资的AI新基建产业，兼具化债与产业升级双重价值。