当前阶段的人形机器人具身体，还处于0->1阶段，机器人公司大包大揽，自己买所有的元器件来组装，是一种实验性质的小批量模式。
人形机器人1->10,10->100的一个重要特征，就是产业开始有集成化的专业分工，形成Tier1、TTier2、Tier3这种成熟的产业形态。大量只做元器件的玩家，比如传感器、电机、丝杠等，都会成为成套部件Tier1的下游供应商。Tier1承包成套组件后，将代表机器人公司整合产业链，通过规模牵引，迅速把成本降下来，从而支撑产业链持续降成本的使命，他们自己则靠量和高周转来赚钱。这就是三花智控、拓普集团这些股票的背后逻辑。机器人行业，我看好上游高门槛竞争优势明显的元器件，同时也看好下游的Tier1玩家。
