一、我的观点
①市场回顾
周五上证指数微跌，但创业板指跌幅不小，创业板指比较能代表市场的亏钱效应。上证指数之所以微跌，主要是三桶油大涨。现在指数还在3000以上，但很多人账户应该还停留在指数2700的水平，比较畸形。
因为打起来了这个突发事件，北向资金也跑了不少，整体上是没什么亮点的，也就冲突刺激的石油、航运板块有一定的上涨，其他板块多是回调，大家都在选择避险，担忧周末升级，所以午后A股基本沦为垃圾时间。题材低空经济再度高潮，很明显是游资抱团导致的。
②周末消息
1.宏观层面：没什么变动
2.行业层面（这里不作为重点，下面四大板块分析才是重点）
①低空经济，经济日报发表评论《稳健有序发展低空经济》，明确提及低空经济制度设计和场景应用，形成可复制可推广的有益经验和示范。
②科技方向，ZJH发布《资本市场服务科技企业高水平发展的十六项措施》，服务科技企业高水平发展
③高压快充，华为数字能源将于4月24日举办超充联盟启动仪式，机构预测：今年将是国内超充桩应用元年
④中核集团，我国首次利用核电商用堆批量生产碳-14同位素 ，彻底破解了国内碳-14同位素依赖进口的难题。
⑤资源有色，油气，海通证券：预计在OPEC+减产、全球供给偏紧，以及地缘紧张局势等因素影响下，国际油价有望维持高位震荡；沪锡期货上破28万元/吨关口，创2022年五月以来新高
3.明日策略：
周五A股下跌，算是资金对打仗这个事件的反馈；但周末很平静，所以预期明天市场应该会走修复反弹。那么周五避险的石油、船舶、贵金属，大概率会有回调，修复的方向，首先军工信息化概念，这是个新方向，资金历来是炒新不炒旧；其次科技反弹看存储（龙头大厂江波龙的一季度业绩又是超预期）、华为概念；机器人则就看鸣志电器（辨识度高）；最后低空经济要等分歧再低吸，别去追了，有仓位的做高抛低吸。
到了下半周，我们就要避险了，地缘，全球金融波动，业绩披露，假期效应等等，避险方向就看贵金属黄金和有色铜铝，还有中特估。
总之，稳健的就多看少动，因为下周市场难有行情，估计成交量也是低迷的，总体是防御为主。后半周估计还要调整。
二、四大板块及龙头个股（情绪专用）
1.科技AI：周末都在看空AI板块。
怎么看AI总龙头英伟达带着海外Ai板块的大幅调整？
①地缘冲突后，避险情绪导致本就在高位的科技类股票出现资金抛售；
②台积电、ASML、英特尔等芯片龙头最新业绩不及预期，芯片复苏的逻辑有了瑕疵。
③周五晚间美联储多位官员“鹰派”表态，甚至谈论加息的可能。之前我们讲过，科技股属于成长属性，对流动性需求较高，如果一直不降息且资金都跑去资源避险的话，对于科技就是一个利空。
对A股的影响，情绪上不用说，都在看空，又叠加了国内Ai算力各种利空，高新发展终止重组，鸿博股份，信披违规，业绩暴雷，等等
但我认为，不至于A股AI股就活该大跌。英伟达后期的上涨，大A的AI又没有跟涨，而且已经跌了一段时间了，在一个中际旭创披露一季度业绩，还是超预期的，未来800G需求稳定加速产能扩张，1.6T周期加速且格局稳定，公司绑定头部客户有望率先出货。海外800G、400G需求指引高增，泰国工厂扩产夯实800G放量基础；我们不讲增速，当前对应33倍估值，在科技股里还是可以的。所以盯一下能不能对冲美股AI的不利影响。
现在身处变局中，我们迫在眉梢的是AI硬件产业链的国产替代方向，这个逻辑是不会变的。
2.军工板块，本周有个大事，信息支援部队成立，新一轮军改取得成果。信息支援部队将发挥“千里眼”“顺风耳”的作用。这属于一个新方向，叠加明天市场有反弹的预期，周五晚上A50已经开启反弹；在反弹周期去做新方向，应该是个不错的选择。
①军工通讯这里，捷安高科叠加低空经济，这个游资共识；其它天银机电、海格通信、普天科技、奥普光电（大股东中科院长春光机所孵化培育大量高科技企业）、四川九洲（上海志良）等。
②华西军工组的最新观点，军工低估值白马。从市场风格来看，估值和成长性匹配、分红良好、调整充分的股票代表主流审美。军改取得成果后，相关订单，军工贝塔将很快显现。受益标的：中航沈飞（全年给出净利计划增速25%）、中航重机（一季度归母净利预增18%）、航天电器、中航光电、中直股份（全年给出归母净利预增62%）。
3.低空经济：热度和强度都是目前最高的板块，这波的几个核心都是不断的拉板，如中信海直、安达维尔、万丰奥威、苏交科，以及其他的前排连板标万安科技、中衡设计等。此外深城交发布业绩之后市值直接给了正反馈（虽然这业绩也就一般般），周五拉板20cm，后续低空业绩线可能是个重点方向。
节奏上这里不要追高，多留意一些低位或回调到位的板块；有点像炒作AI时前期阶段的走势；板块每次调整都有活口，二是总有个股轮番上涨。
4.资源有色：趋势上金铜走势依旧很强。周末消息多是停产减产，本身又是避险属性，所以下周继续看好。弹性黄金更大一些，因为接近业绩发布期，业绩较好或者无雷的可能相对更好，趋势标赤峰黄金、银泰资源；投机线：北方铜业、晓程科技、曼卡龙等。化工趋势高标正丹股份（转债）继续新高，周五盘面又发动了磷化工（川金诺、湖北宜化等首板）等。
5.业绩线：持续性最好的板块，叠加低空、出海、资源等主流题材的更强一些。叠加出海的同为股份继续一字，叠加低空的万安科技、威奥股份、安达维尔等也继续板。下周依旧会有很多一季报发布，关注超预期的标。
