我们从一年前就在跟大家说，不要高估自己对财务的管理能力。但往往大多数人是真的不会规划财富，或者说的更直白一些是管不住自己。

除非你是有非常明确的目标，比如就是为了给孩子的将来或者是给自己的老年做储蓄的，而且是量力而为的，不是一冲动做出了超过自己能力的储蓄行为。这样的情况下，你才真正有可能让这笔钱达成自己的目的。而现实情况是，大多数投保者，会在投保期满，也就是交完钱的时候，就退保了。尤其是在银保渠道这种情况太普遍了。因为银保渠道很多的销售人员会在你交完5年后告诉你说保本了，现在有更好的产品，让你退保重新买。但他不会说退保，他会说让你取出钱来。

真正有足够认知，又能控制住自己的，把一笔钱储蓄超过20年的人太少太少了。

而且从有3.0固收增额寿开始，我们就一直在说非常不看好，3.0增额寿没有意义。因为在其能够满足的所有功能需求之下，都有更合适的替代品。

老马整理了一份多家保险公司3.0增额寿20年30年40年的IRR表现。我直接把图借过来了。可以看到35岁女性5年交，到20年的时候，中小规模公司的固收增额寿，最高也就2.81，平均是2.5。

刚发行的特别国债，你哪怕不用转手，到20年也能到2.51的利率，也是复利的。

说到这可能有不少人抬杠。说国债是单利。这个超长期国债，是每半年付息的。虽然计息本金就在那没变，但是利息是给到你手上的，而不是保留在国债里面，所以这也是复利。

如果是分红型增额寿，同样找中小公司的，到20年，只要按演示1.4，20年的时间里超过了57%的实现率，就能比最高的3.0增额寿有更高收益。

我们这还只是用增额寿和国债来比。如果是用专属和万能金来对比，那就更是高到没边了。

比如我们仅仅限定专属以3.0来增值，20年的时间退保，扣掉打折，是1.03的20次方减去1，再乘以0.9，再加上1，得到1.725。而小公司里最高的3.0增额寿，到20年，是1.0281的20次方，也就是1.74。仅仅比限定到3.0的专属高了千分之八。这可是专属的保底啊。略微高一点就比市场上最高的固收增额寿还要高。

何况按照绝大多数人的情况，能留存10年再取出就不错了。这种情况下，专属和万能金比起固收增额寿来，那是直接碾压的。

所以3.0固收增额寿短期中期长期，对消费者而言都是没有任何价值的。就可惜了绝大多数代理人只会听从公司的宣讲，公司让卖什么就只会卖什么。而绝大多数的经代渠道的业务员，只会跟从佣金，哪个佣金率高就卖哪个。

所以消费者是可怜的。