经过五年的休养生息，耶律大石的实力越来越强大，于是想通过西征来扩张自己的领地。不过耶鲁大石的第一次西征并未成功，被东喀喇汗王朝阿赫马德汗击败。幸好及时进行了调整，因此没有伤到元气。

1131年，耶律大石又率部队西进，借道高昌，在叶密立（今新疆额敏）建立根据地，修筑城池，招抚当地的突厥语部族。在叶密立休养时期，基本上得到了当地突厥语部族的支持，辖下户数已达四万口。这一时期，西辽疆域大为扩展，东起土拉河，西到额敏河，连为一片。

1132年2月5日，耶律大石在文武百官的拥戴下，于叶密立称帝，建国“辽”，史称西辽。按照当地人民的习惯，号称“菊儿汗”（意为“大汗”或“汗中之汗”）。群臣又另上汉尊号为“天祐皇帝”，建元延庆。

耶律大石统帅大军南下，高昌回鹘没作抵抗，即归顺西辽。耶律大石将其并入版图，却仍让回鹘汗王统治这一地区，另设“沙黑纳”（监国）以为督察。

在稳定后方后，1134年3月，耶律大石为重建大辽，任命萧斡里剌为兵马都元帅，率军七万东征金国，以图恢复故土。以青牛白马祭天，立旗誓师的时候，耶律大石对他英勇的战士们发表了慷慨激昂的演讲，他说道：“我大辽自太祖、太宗艰难而成帝业，其后嗣君耽乐无厌，不恤国政，盗贼蜂起，天下土崩。朕率尔众，远至朔漠，期复大业，以光中兴。此非朕与尔世居之地。”

然而此次东征，实际上是一次冒险，更是一场豪赌。萧斡里剌率领西辽军走了一万多里地，连一个女真兵的影子都没有见到，反而己方的物资消耗殆尽，牛马累死大半，只好垂头丧气回来了。“行万余里无所得，牛马多死，勒兵而还。”

耶律大石也许想到过可能会有这样的结局，但是真正发生的时候，耶律大石还是仰天长叹：“这难道是天意吗？”（“皇天弗顾，数也！”）

于是耶律大石不得不把中亚当成第二故乡，将扩张重心转向西方伊斯兰世界。西辽的影响力不断向西，渐渐威胁到了当时西亚的霸主，塞尔柱突厥帝国。

于是，两强相争之势逐渐形成，一场改变中亚格局的战争即将到来，著名的卡特万会战即将爆发。（下一章开打！）