A股重磅提醒！信号明确，6月29日下周谨防深度震荡：利好不代表反攻，先补缺、再谈反弹！

紧急提醒所有股民：周末市场迎来两大赛车级产业利好，但周一绝对不能无脑高开追涨！当前市场节奏非常明确：先完成缺口回补、释放调整风险，后续才具备反弹条件。

一、周末两大硬核产业利好，科技中期逻辑彻底夯实

1、半导体硅片：正式进入确定性涨价周期

立昂微官宣，7月起硅片价格上调10%–15%，全面对标海外大厂调价节奏。

本轮涨价核心逻辑非常清晰：AI算力大规模上量，导致12寸大尺寸硅片持续紧缺、供需严重失衡。行业节奏已经定型：三季度持续涨价，四季度开启明年年度长协议价，半导体硅片正式进入上行周期。

核心受益方向：硅片龙头、刻蚀单晶硅材料、硅零部件、半导体抛光片。

2、存储芯片：超级涨价周期确认，有望成为7月绝对主线

美光财报大幅超预期，验证全球存储产能持续紧缺。AI赛道持续抢占高端产能，行业景气度从三季度延续至四季度。

叠加苹果全系产品调价带动消费电子回暖，存储板块景气度进一步确认。国产存储、DRAM产业链、存储模组，将完整吃到本轮涨价红利，有望成为七月科技行情核心主线。

二、周五大跌定调：三大关键信号，下周行情一目了然

周五大盘放量下跌、指数跌破60日线，市场结构已经发生明显变化，三个信号必须重视：

1、大盘趋势转弱，缺口回补是必然

60日线由前期支撑彻底转为短期压力，市场短期杀跌动能并未充分释放。下周大概率回补3997—4007点缺口，短期不存在V型反转条件，整体以弱势震荡消化为主。

2、创业板10日线，是下周行情生死线

创业板单日大跌近4%，目前唯一依托就是10日线支撑。

• 守住10日线：科技结构性行情延续，调整属于良性洗盘；

• 跌破10日线：调整级别扩大，全场进入深度震荡模式。

3、资金并非出逃，是科技内部极致高低切换

周五盘面非常关键：高位抱团的光模块、PCB权重集体杀跌，但低位半导体、硅片、存储逆势抗跌走强。

这说明：主力资金没有离场，只是从高位高位题材溢出，切换至低位涨价科技。周末两大利好，将进一步加速这个轮动节奏：硅片、存储等低位分支，会比高位光模块、PCB更早企稳修复。

三、周一行情预判：弱势震荡、先补缺、无强反弹

周一市场整体情绪偏谨慎，大盘重心继续下移，逐步消化3997–4007缺口。创业板围绕10日线反复争夺，市场不存在强势反攻机会，整体是震荡修复、风险释放行情。

四、下周核心操作策略（清晰可执行）

1、严控仓位：整体仓位降至五成以内。指数有效跌破60日线后，重仓博弈性价比极低，优先守本金。

2、坚决去弱留强：

• 高位抱团标的：跌破5日线、放量长阴的光模块、PCB跟风品种，反弹一律减仓兑现；

• 低位核心赛道：硅片、存储、半导体材料等涨价逻辑品种，不追周一高开，等待缺口回补、缩量企稳后再低吸布局。

五、总结

现阶段是利好在线、情绪偏弱、结构切换的窗口期。利好是中期赛道支撑，但救不了短期指数调整。

下周紧盯两大关键点：大盘3997–4007缺口回补、创业板10日线支撑。这两个位置稳住，七月新一轮科技主升行情，才有继续演绎的机会！