军工板块反复活跃，高景气赛道适合中线逢低布局

大盘全天震荡走弱，国防军工板块多次逆势冲高，十余只细分个股盘中冲击涨停，板块筹码稳定性较强，中线配置价值持续凸显。军工行业具备强独立周期，受短期宏观情绪扰动较小，全年订单饱满，中报业绩确定性充足；经过前几年持续估值消化，当前板块整体估值处于低位，估值修复空间充足。盘面资金特征十分清晰：回调时承接有力，反弹速度快，没有出现持续放量出逃；机构资金长期持续底仓配置，短期波动不改变上行趋势。操作上不适合短线频繁追涨，等待大盘震荡带来的板块回调机会，分批中线布局航空、军工电子、船舶细分龙头。