五大AI科技主线最强梯队一览一、半导体全链（设备/封测/存储）大基金三期重点倾斜设备、光刻胶、靶材核心材料；美光三星扩产HBM，存储现货周期上行。核心标的：佰维存储、太极实业、通富微电、华天科技、长电科技、黄河旋风、大为股份二、算力稀缺小金属（铟锗锡铜钨）铟出口海关严控审批，钨、锗、锡覆盖PCB钻针、光芯片衬底、算力散热全环节，AI全链条刚需叠加供给收紧+国家收储，价值重估空间打开。核心标的：东方锆业、锡业股份、楚江新材、翔鹭钨业、章源钨业、厦门钨业、铜冠铜箔、有研新材、安泰科技三、AI算力整机+液冷+IDC+MLCC多地出台智算机房百万级专项补贴，东数西算二期下半年集中开工，算力基建政策持续加码。核心标的：冰轮环境、斯迪克、旭光电子、川润股份、中京电子四、光通信CPO+光模块+光纤博通第三代CPO方案落地提速，英伟达加码EML光芯片产能建设，台积电CoWoS玻璃基板完成工程验证，光产业链持续迎来技术催化。核心标的：通鼎互联、胜宏科技、东山精密、亨通光电、长飞光纤、中天科技五、PCB高阶载板+玻璃基板建滔覆铜板淡季逆势涨价15%，PPE树脂、超薄电子布同步紧缺，成本上行带动下游调价；AI服务器CoWoS封装加剧高阶载板缺口，玻璃基板成为GPU封装主流方案。核心标的：京东方A、凯盛科技、晶方科技、光华科技、沪电股份、胜宏科技⚠️仅盘面信息整理，个人复盘笔记，不构成投资建议